Miliardowe inwestycje banków w blockchain: Transformacja infrastruktury cyfrowej

Photo of author

By Kamil

Tradycyjne instytucje finansowe zainwestowały ponad 100 miliardów dolarów w infrastrukturę związaną z technologią blockchain w latach 2020-2024, sygnalizując głęboką zmianę w ich strategicznych priorytetach. Ta znacząca inwestycja podkreśla rosnące przekonanie w sektorze bankowym, że aktywa cyfrowe i technologia rozproszonego rejestru (DLT) są integralną częścią przyszłości globalnych finansów, przechodząc od spekulacyjnego zainteresowania do fundamentalnej modernizacji infrastruktury.

  • Ponad 100 miliardów dolarów zainwestowanych przez tradycyjne instytucje finansowe w blockchain (2020-2024).
  • Dane pochodzą ze wspólnego badania Ripple, CB Insights i UK Centre for Blockchain Technologies.
  • Inwestycje koncentrują się na płatnościach, rozwiązaniach powierniczych, tokenizacji i operacjach FX.
  • Ponad 90% ankietowanych dyrektorów przewiduje znaczący lub transformacyjny wpływ blockchaina do 2028 roku.
  • Główny cel inwestycji to modernizacja infrastruktury, a nie obsługa klienta detalicznego.
  • Szczyt inwestycji odnotowano w I kwartale 2024 roku, z dynamicznym wzrostem na rynkach wschodzących.

Wzrost Inwestycji w Technologię Blockchain

Wnioski te pochodzą z kompleksowego, wspólnego badania zatytułowanego „Banking on Digital Assets”, przeprowadzonego przez Ripple, CB Insights oraz UK Centre for Blockchain Technologies (UK CBT). Badanie to syntetyzuje dane z ponad 10 000 transakcji związanych z blockchainem i opiera się na ankietach przeprowadzonych wśród ponad 1800 dyrektorów instytucji finansowych na całym świecie. Pomimo dominującej niepewności regulacyjnej i zmienności rynku często kojarzonej z kryptowalutami, raport wyraźnie wskazuje na rosnący trend bankowych inwestycji w aktywa cyfrowe.

Zdecydowana większość tego kapitału, rozłożona na 345 odrębnych transakcji, została strategicznie skierowana na kluczowe obszary infrastruktury finansowej. Infrastruktura płatnicza wyłoniła się jako wiodąca kategoria inwestycyjna, a za nią plasowały się rozwiązania powiernicze dla aktywów cyfrowych, inicjatywy tokenizacji oraz operacje walutowe oparte na blockchainie. Co istotne, około 25% całkowitych inwestycji przeznaczono specjalnie na infrastrukturę ułatwiającą rozliczanie i emisję aktywów cyfrowych, co podkreśla nacisk na podstawową efektywność operacyjną.

Znacząca większość ankietowanych dyrektorów, przekraczająca 90%, przewiduje, że blockchain i aktywa cyfrowe wywrą „znaczący” lub nawet „transformacyjny” wpływ na krajobraz finansowy do 2028 roku. Wśród respondentów z sektora bankowego, 65% aktywnie bada możliwości w zakresie usług powierniczych dla aktywów cyfrowych. Ponad połowa z nich wskazała stablecoiny i stokenizowane aktywa świata rzeczywistego (RWAs) jako swoje główne priorytety w zakresie przechowywania aktywów cyfrowych. Przykładowe integracje obejmują platformę tokenizowanego złota HSBC, narzędzie rozliczeniowe GS DAP oparte na blockchainie od Goldman Sachs oraz postępy japońskiej grupy SBI Group w dziedzinie cyfrowej waluty odpornej na ataki kwantowe.

Strategia Wobec Aktywów Cyfrowych: Infrastruktura Przed Detalem

W wyraźnym kontraście do instytucjonalnego ukierunkowania, aktywa cyfrowe skierowane do konsumentów pozostają drugorzędnym aspektem dla większości banków. Mniej niż 20% respondentów wskazało, że oferuje handel kryptowalutami lub portfele klientom detalicznym. Ta dysproporcja podkreśla, że obecna fala inwestycji jest napędzana dążeniem do ulepszania infrastruktury, a nie spekulacją detaliczną. Banki wykorzystują blockchain do modernizacji płatności transgranicznych, optymalizacji zarządzania bilansami i zmniejszenia zależności od przestarzałych systemów, co według Ripple sygnalizuje, że tokenizacja aktywów świata rzeczywistego wkracza obecnie w fazę adopcji.

Wyzwania Regulacyjne i Perspektywy Rozwoju

Pomimo trwającego braku kompleksowej jasności regulacyjnej w wielu jurysdykcjach, impet jest niezaprzeczalny. Ponad dwie trzecie ankietowanych banków spodziewa się uruchomienia inicjatyw związanych z aktywami cyfrowymi w ciągu najbliższych trzech lat. Przewidywane projekty obejmują programy pilotażowe dla obligacji tokenizowanych, rozwój infrastruktury dla rozliczeń cyfrowych walut banków centralnych (CBDC) oraz wdrożenie prywatnych stablecoinów.

Analiza wzorców inwestycyjnych ujawnia szczyt inwestycji tradycyjnych instytucji finansowych w blockchain w I kwartale 2024 roku, po upadku FTX, co wskazuje na okres odnowionego zaufania instytucjonalnego lub strategicznego przestawienia. Wzrost ten był szczególnie widoczny na rynkach wschodzących, takich jak Zjednoczone Emiraty Arabskie, Indie i Singapur, które podobno wyprzedzają tempo adopcji obserwowane w Stanach Zjednoczonych i Europie. Trendy te sugerują, że następna główna fala instytucjonalnej adopcji aktywów cyfrowych będzie charakteryzować się cichymi, fundamentalnymi transformacjami globalnej infrastruktury finansowej, zamiast być napędzana szumem medialnym czy spekulacyjnymi wzrostami na rynku detalicznym.

Udostępnij: